¿Cómo debería el gobierno financiar el déficit fiscal en la India?

Hay dos formas de reducir el déficit fiscal, aumentando los ingresos o reduciendo los gastos, o ambos. Para aumentar los ingresos, el Gobierno debe aumentar los impuestos o vender las UPM (desinversión). Sin embargo, al gobierno siempre le resulta difícil aumentar los ingresos a través de los impuestos. De hecho, en el presupuesto de cada año, el gobierno ha regalado recortes de impuestos. Entonces, la única opción que le queda al gobierno para aumentar los ingresos es a través de medios como la desinversión. Incluso la desinversión de las UPM no se ha implementado completamente.

Por lo tanto, el principal impacto de la política de reducción de los déficits fiscales tiene que estar en los gastos del gobierno. Esta política tiene varios efectos. Por ejemplo, la inversión gubernamental en sectores como la agricultura disminuye. Además de eso, el gasto en sectores sociales como educación, salud y alivio de la pobreza también se reduce, lo que lleva a mayores dificultades para los pobres.